ما هو Aave: لنستكشف مجمّع السيولة المُدار من قبل مجتمعه

Aave والذي كان يُعرف سابقًا باسم ETHLend، هو بروتوكول لامركزي للإقراض والاقتراض غير الوصائي، يتيح للمستخدمين إمكانية إيداع الأصول في مجمّعات السيولة لكسب العوائد واقتراض الأصول بمُعدّل فائدة متغير أو ثابت. تم إطلاقه في عام 2017 من قبل ستاني كوليتشوف، بعدطرح العملة الأولي (ICO) بقيمة 17.8 مليون دولار. كما يتيح Aave للمستخدمين إمكانية الحصول على قروض بلا ضمانات لفترة قصيرة جدًا، تُعرف باسم القروض الخاطفة.

يدير البروتوكول الديون بالتأكد من أن جميع القروض (باستثناء القروض الخاطفة) على منصته بضمانات عالية، بمعنى أن قيمة الضمان يجب أن تكون أكبر من قيمة القرض نفسه. إذا انخفضت قيمة الضمان الخاص بالمستخدم عن عتبة معينة، ستتم تصفية الضمان تلقائيًا لسداد جزء من الدين. الأمر الذي يضمن دائمًا وجود سيولة كافية في النظام.

لا ترغب بقراءة مقال طويل؟ إليك الملخص

• Aave عبارة عن بروتوكول لامركزي للإقراض والاقتراض في عالم التمويل اللامركزي DeFi.

• وهو ثاني أكبر بروتوكول تمويل لامركزي DeFi في العالم من حيث إجمالي القيمة المقفلة (TVL)، وذلك وفقًا لمجمّع DeFiLlama.

• يحافظ Aave على السيولة في منصته من خلال فرض أن تكون جميع القروض، باستثناء القروض القصيرة جدًا المعروفة باسم «القروض الخاطفة»، بضمانات أكبر من قيمة القرض نفسه، ويحافظ على مجمّع سيولة يُعرف باسم وحدة الأمان أو «Safety Module» إذ يعمل كمجمّع احتياطي.

• تُستخدم العملة الرقمية المتأصلّة AAVE للحوكمة ويمكن تخزينها في وحدة الأمان (مجمّع السيولة الاحتياطي) لقاء المكافآت.

معلومات حول Aave: ما آلية عمل Aave؟

على الرغم من أنّ Aave مبني أصلاً على شبكة إيثيريوم، إلّا أنّه يُصنّف كبروتوكول تمويل لامركزي DeFi مُتعدّد الشبكات، بمعنى أنّه مدعوم من قبل عدة شبكات بلوكشين، بما يتضمّن كل من شبكتيّ Fantom وAvalanche، وهو أمر فريد جدًا يميز Aave. إذ يدعم عملة Ether وغيرها من عملات معيار ERC-20 الرقمية (أي العملات الرقمية التي تم إنشاؤها باستخدام معيار ERC-20 لبلوكشين إيثيريوم) ويعمل بآلية نظير لنظير P2P لامركزية لأنّه يعتمد على العقود الذكية.

فكيف يعمل Aave للحفاظ على السيولة في نظامه؟ يتم ذلك في الواقع من خلال فرض أن تكون جميع القروض -باستثناء القروض الخاطفة التي تستمر عادةً لبضع ثوانٍ فقط- بضمانات أكبر من قيمة القرض نفسه. إذ يقوم تلقائيًا بتصفية الضمان للمدينين الذين لا يستطيعون الحفاظ على نسبة القرض إلى القيمة (LTV) لسداد جزء من ديونهم واستعادة السيولة. تحدد نسبة القرض إلى القيمة الحد الأقصى الذي يمكن اقتراضه بوجود مبلغ معين كضمان. ولعلّك تتساءل «كم تبلغ نسبة القرض إلى القيمة (LTV) لدى Aave؟» إنها 75%.

عندما يودع المستخدمون أصولهم في أحد مجمّعات السيولة لدى Aave، فيتم سك إحدى عملات بروتوكول Aave التي تُمنح لقاء توفير السيولة (تعبّر عن ملكية الأصول المودعة في مجمّع السيولة) والمسمّاة aToken(من قبيل aETH)وتُمنح لهم. تعدّ عملات aTokens بمثابة حق المطالبة بالضمانات المودعة وتحمل نفس قيمتها. تحقّق عملات aTokens الفائدة لحظيًا بالوقت الفعلي ويمكن استبدالها بالأصل الأساسي (الضمان) في أي وقت. كما تمنح حامليها الحق في جزء من الرسوم المُحصلّة من القروض الخاطفة.

تتقلب الفائدة التي يكسبها المستخدمون في ضوء عروض الإقراض وطلبات الاقتراض للأصل المعني. وغالبًا ما تنطوي الأصول التي تقدم معدلات فائدة أعلى على مخاطر أعلى تتمثّل بعدم قدرة المستخدم على تحقيق السيولة الكافية، فعادةً ما تكون بمُعدلات استخدام قريبة من 100%.

كما يمتلك Aave مجمّع سيولة مخصص، يُعرف باسم وحدة الأمان. ما هي وحدة الأمان في Aave؟ تلعب هذه الوحدة دور الاحتياطي في حال عدم كفاية السيولة في النظام. يودع المستخدمون عملات AAVE الخاصّة بهم في وحدة الأمان ويكسبون عملات AAVE إضافية كمكافأة لقاء ذلك. إذ تُباع هذه العملات على نحوٍ فوري لاستعادة السيولة كلما ظهر مثل هذا الخطر. تتم حوكمة بروتوكول Aave بطريقة لامركزية من قبل حاملي عملة AAVE الرقمية في حيازاتهم.

أين تُستخدم عملة AAVE الرقمية؟

تُستخدم عملة AAVE الرقمية بشكل أساسي لحوكمة بروتوكول Aave، إذ تمنح حامليها صلاحية التصويت حول الأمور المتعلقة بالبروتوكول. بفضل عملة AAVE يمكنك التصويت على مقترحات الحوكمة أو إنشاء مقترحاتك الخاصة حتى، مما يمكّنك من التأثير على مستقبل البروتوكول. كلما زادت حيازاتك من عملة AAVE الرقمية، كان تأثير صوتك أكبر. ولكن لا تقتصر استخدامات AAVE على التصويت فحسب، إذ يمكن استخدامه لعدة مهام أخرى، بما يتضمّن:

التداول

بمساعدة منصة تداول عملات رقمية مثل OKX، يمكنك المضاربة على قيمة عملات AAVE في محاولة لتحقيق مكاسب. من الجدير بالذكر أن العملات الرقمية شديدة التقلب ولا ينبغي تداولها من قبل الأفراد غير المتمرسين.

كسب الفائدة

مع خدمة مثل منتجات تحقيق الأرباح Earn لدى OKX، يمكنك كسب الفائدة على عملات AAVE الخاصة بك. تساعدك منتجات تحقيق الأرباح Earn لدى OKX على تحقيق مكاسب محتملة على عملاتك الرقمية وفق فترات مرنة وثابتة مع حفاظك على ملكيتها الكاملة.

التخزين في وحدة الأمان

يمكن لحاملي AAVE «إقفال» عملاتهم ضمن وحدة الأمان، وهو مجمّع السيولة الذي يعمل كحماية احتياطية ضد أي مشاكل سيولة قد تحدث. المستخدمون الذين يودعون عملاتهم في هذا المجمّع يكسبون عملات AAVE إضافية كمكافأة.

نشأة Aave

تم تأسيس Aave في عام 2017 باسم ETHLend من قبل ستاني كوليتشوف الذي كان يدرس القانون في جامعة هلسنكي. إذ كان Aave حينها من أوائل بروتوكولات التمويل اللامركزي DeFi الموجودة.

يعمل كوليتشوف الذي تخرج بدرجة الماجستير في القانون في عام 2020 كرئيس تنفيذي لشركات Aave (المنظمة التي تدعم Aave) حاليًا، بمهمة إنشاء نظام بيئي مالي أكثر شفافية وعدالة وشمولية من خلال البروتوكول، وهو الدافع الأوّل وراء ظهور Aave.

وقد جمع Aave بعد إطلاقه 17.8مليون دولار في طرح العملة الأولي (ICO) بهدف بناء منصة لامركزية للإقراض من نظير إلى نظير (P2P)، بيعت حينها تقريبًا مليار وحدة من LEND — العملة الرقمية المتأصلة قبل إعادة تسميتها إلى Aave. فبعد التحول إلى نموذج مجمّع السيولة (من نموذج الإقراض من نظير إلى نظير P2P) في عام 2018، أعادت المنظمة تسمية نفسها إلى Aave.

في عام 2020، أطلقت شركات Aave بروتوكول Aave — البروتوكول مفتوح المصدر غير الوصائي الذي تعمل به منذ ذلك الحين. جذب إطلاق بروتوكول Aave اهتمامًا هائلًا من المستخدمين، إذ أثارت ميزة «القروض الخاطفة» اهتمام مطوري العملات الرقمية والمتحمسين لها حول العالم.

اقتصاديات عملة AAVE الرقمية

العملة الرقمية AAVE هي العملة المتأصلّة لبروتوكول Aave وتستند إلى معيار ERC-20. الاستخدام الرئيسي لها هو حوكمة مقترحات Aave، ولكن يمكن أيضًا تداولها بحرية على منصات تداول العملات الرقمية وتخزينها في وحدة الأمان للحصول على المكافآت.

بدأ تداول AAVE بسعر حوالي 50 دولار في مايو 2020، ويبلغ إجمالي عرضها 16 مليون عملة. قبل عملية الترحيل من ETHLend إلى Aave، كانت تُعرف باسم LEND. تم لاحقًا استبدال عملات AAVE بعملات LEND بعد الترحيل بنسبة 100 LEND لكل عملة AAVE، ممّا خفّض عدد العملات الرقمية في حيازة المستخدمين من 1.3 مليارإلى 13 مليون. ما هو مقدار العرض المتداول من عملات AAVE؟ في وقت كتابة هذا التقرير، بلغ14.8 مليون.

كما تم إصدار ثلاثة (3) ملايين عملة AAVE أخرى وتخصيصها للاحتياطي الخاص بنظام Aave البيئي. يتحكم حاملو عملات AAVE في هذا الاحتياطي، والأموال الموجودة فيه مُخصصة لتحفيز تطوير بروتوكول ونظام Aave البيئي. يمتاز العرض من عملات AAVE بأنّه لامركزي تمامًا كما هو البروتوكول الذي نشأ منه، بمعنى أنّه لا توجد كيانات تمتلك حصة كبيرة من العملات تمنحها سلطة تحكّم مفرطة بقرارات المنصة.

تُستخدم الإيرادات من الرسوم المفروضة على مستخدمي Aave لشراء بعض العملات الرقمية وإزالتها من التداول، وهي عملية شائعة في التمويل اللامركزي DeFi تُعرف باسم «الحرق»

كيف يتم إنشاء عملات AAVE؟

لعلّك تتساءل «ما هي آلية إنشاء AAVE؟» نظرًا لأنها لا تمتلك بلوكشين خاصّة بها وتعمل على شبكات مُتعدّدة. لا يتم إنشاء AAVE من خلال التعدين أو التخزين. فكيف تعمل AAVE إذًا؟ ببساطة، يتم إصدارها من قبل مدراء البروتوكول وفقًا لقواعد وأنظمة محددة مسبقًا.

وعادةً ما يحتاج فريق تطوير Aave إلى أغلبية أصوات مستخدمي Aave للموافقة على مقترح زيادة العرض قبل المضي قدمًا في ذلك. وفي حالات «حدوث عجز»، بمعنى حدوث عجز في السيولة أو ظهور احتمالية لحدوثه، يتم بيع عملات AAVE المخزنة في وحدة الأمان لتغطية هذا العجز. وإذا ثبت أن هذا الإجراء غير كافٍ لاستعادة السيولة، يتم تقديم اقتراح لإصدار المزيد من عملات AAVE وطرحه للتصويت من قبل مجتمع Aave. إذا صوت المجتمع لصالح ذلك، يتم إصدار عملات AAVE الجديدة وبيعها في السوق المفتوح لتغطية العجز.

منافسو AAVE ومكانته بينهم

يمتلك Aave العديد من المنافسين الملحوظين، إذ تعدّ كل من منصتيّ JustLend وCompound من أكبرهم عند تصنيفهم حسب القيمة الإجمالية المقفلة (TVL) وفقًا لمجمّع DeFiLlama. تعدّ منصة JustLend بقيمة إجمالية مقفلة تبلغ 3.24مليار دولار في وقت كتابة هذا التقرير، هي منصة الإقراض الأولى والرسمية لبروتوكول TRON والتي تتيح لمستخدميها اقتراض الأصول وإيداعها في مجمّعات مقابل دفع فائدة لهم كما هو الحال لدى Aave. منصة Compound والتي كانت في السابق الأكبر من حيث القيمة الإجمالية المقفلة (TVL)، ولكنها تمتلك حاليًا 2.63مليار دولار فقط، وهي بروتوكول إقراض آخر مبني على شبكة إيثيريوم ويوفر أيضًا مجمّعات سيولة تسمح للمستخدمين بإقراض واقتراض أصولهم مقابل دفع فائدة.

يعدّ Aave حاليًا أكبر وأشهر بروتوكول للإقراض والاقتراض على بلوكشين الإيثيريوم وفي العالم، متفاخرًا بقيمة إجمالية مقفلة (TVL) تزيد بمقدار 2.4مليار دولار عن JustLend وهو أقرب منافسيه.

تتفوق عملة AAVE الرقمية المتأصلة لبروتوكول Aave أيضًا على نظيراتها، إذ تمتلك قيمة سوقية هائلة تبلغ 1.4مليار دولار، متفوقةً على نحوٍ كبير على عملة COMP الخاصّة بمنصة Compound والذي تمتلك قيمة سوقية قدرها 562 مليون دولار، وعلى عملة JST الخاصّة بمنصة JustLend بقيمة 250 مليون دولار فقط.

يمتاز Aave وعلى العكس من JustLend وCompound بكونه بروتوكول مُتعدّد الشبكات، مما يعني أنه مدعوم من أكثر من بلوكشين واحدة. كما يمتاز Aave بنسبة قرض إلى قيمة أعلى من Compound، مما يعني أنه يمكنك اقتراض المزيد من الأصول مقابل مبلغ معين من الضمان لدى استخدام Aave بالمقارنة مع Compound. وفي حين أنهم جميعًا يقدمون مُعدّلات عائد سنوي متشابهة إلى حدٍ كبير، يتفرّد Aave بكونه الوحيد الذي يدعم القروض الخاطفة.

شراكات Aave والمستثمرون

يمتاز Aave بكونه بروتوكول تمويل لامركزي DeFi مرن للغاية – إذ يتكامل مع بروتوكولات التمويل اللامركزي DeFi الأخرى لتقديم ميزات متقدمة لمستخدميه ونتيجةً لذلك لديه العديد من الشركاء. إذ تعاون مع منصات التمويل اللامركزي DeFi الرائدة الأخرى من قبيل Balancer وCentrifuge وUniswap وMakerDAO والذي يعدّ أكبر بروتوكول تمويل لامركزي DeFi من حيث القيمة الإجمالية المقفلة (TVL). كما تعاون أيضًا مع منصة Polygon والتي تُمثّل الجانب سريع النمو والشهير لشبكة إيثيريوم.

حقّق Aave ما مجموعه 49 مليون دولار عبر 8 جولات تمويل، تتضمّن 4 جولات طرح عملة أولية (ICO)، وجولة تمويل أوّلي، وجولة تمويل رأسمال مغامر. استطاعت المنظمة جمع هذا المبلغ من 16 مستثمر كإجمالي، بما يتضمّن أسماء بارزة جدًا من قبيل Alameda Research وBlockchain.com VenturesوThree Arrows Capital وIBM.

التحليل الرباعي (SWOT) لبروتوكول Aave

نقاط القوة في Aave

يغرّد Aave خارج سرب المنافسة من حيث عدّة جوانب. إحدى أبرز ميزاته هي دعمه لشبكات مُتعدّدة، مما يتيح له دعم مجموعة واسعة من الأصول الرقمية وخدمة المستخدمين من أكثر من بلوكشين واحدة. من نقاط القوة الأخرى الملحوظة مستوى المرونة العالي، مع نسبة قرض إلى قيمة أعلى بكثير من منافسيه، ودعمه للقروض الخاطفة، ودعمه للمنظمة الربحية المسماة Aave Companies.

نقاط ضعف Aave

ربما تكمن أكبر نقطة ضعف في Aave في أنه يتطلب أن تكون القروض على منصته بضمانات أكبر من قيمة القرض نفسه للحد من مخاطر التخلف عن السداد. يمثل هذا عائقًا كبيرًا لتبنيه من قبل العديد من الأشخاص الذين يفضلون استخدام أصولهم بدلاً من إقفالها كضمانات. يواجه Aave أيضًا منافسة شديدة من قبل المنافسين الجدد والقائمين. كما يخشى البعض أن طبيعة البروتوكول العابرة للشبكات قد تجعله أكثر عرضة للهجمات.

فرص Aave

يتيح Aave للمستخدمين من جميع أنحاء العالم الحصول على قروض بضمانات من أصول رقمية يسهل الحصول عليها دون الحاجة إلى تصنيف ائتماني أو دخل شهري، كما هو الحال مع الجهات المقرضة التقليدية. قد تكون هذه الفرصة جذابة للغاية للعديد من المستخدمين ممن لا يوفّر لهم القطاع المالي التقليدي خدمات كافية. ناهيك عن القروض الخاطفة، والتي تتيح للمستخدمين إمكانية تنفيذ صفقات تداول وأداء مهام بإمكانات لم يسبق لها مثيل في عالم التمويل.

ويتخذ Aave خطوات لتوسيع نطاق منصته على نحوٍ أكبر. إذ تمنح آلية الحوكمة العابرة الشبكات -وهي من سمات Aave المميزة أيضًا- المستخدمين القدرة على إرسال مقترحات الحوكمة عبر شبكات بلوكشين متعددة. وقد أصبح Aave الآن أول بروتوكول تمويل لامركزي DeFi ينفذها، وهي ميزة قادرة على توسيع سوق Aave أكثر. كما أعلن فريق Aave عن تطوير تطبيق هاتف محمول وإضافة متصفح للمحفظة وخطط للتوسع إلى بروتوكولات شائعة مثل Curve Finance وSushiswap.

تهديدات Aave

يواجه Aave الكثير من المنافسة سواء من الفاعلين القدامى أو الجدد في المجال، إذ تتصاعد وتيرة المنافسة في ميدان الإقراض ضمن عالم التمويل اللامركزي DeFi. يدخل منافسون جدد باستمرار إلى سوق الإقراض في محاولة للحصول على حصتهم منه. كما يواجه Aave ونظرائه مخاطر تتعلّق بالسياسات التنظيمية التي قد تكون غير المواتية بالإضافة إلى خطر تعرض أموال المستخدمين للسرقة.

خارطة طريق Aave لعام 2030

اقترحت Aave Labs خارطة طريق تمهيدية تحت اسم «Aave 2030»، للحفاظ على ريادة بروتوكول Aave في مجال التمويل اللامركزي DeFi من خلال الابتكار والتوسع للوصول إلى المليار المستخدم التالي. قدم المشروع اقتراحًا لإطلاق الإصدار الرابع V4 من بروتوكول Aave، والذي سيُحسّن السيولة ضمن الشبكة، ويضيف أصولًا من العالم الحقيقي (RWAs)، ويُنشئ مظهرًا جديدًا للبروتوكول.

المكونات الرئيسية للاقتراح

• Aave V4: وهو الإصدار القادم من البروتوكول والذي يعد بتقدم تكنولوجي كبير.

• طبقة السيولة العابرة للشبكات (CCLL): تعزز من قدرة Aave على توفير السيولة عبر شبكات بلوكشين متعددة باستخدام تقنيات جديدة لجعل الوصول الفوري للسيولة أمرًا ممكنًا.

• أصول العالم الحقيقي (RWAs): يهدف الإصدار V4 إلى دمج أصول العالم الحقيقي في نظام Aave البيئي من خلال عملته الرقمية المستقرة المسماة GHO وذلك لتوسيع نطاق وظائفه.

• شبكة Aave: تمّ التخطيط أيضًا لإنشاء شبكة ستكون المركز الرئيسي لكل من عملتيّ Aave وGHO. ستُبنى الشبكة وفق آلية متعددة الشبكات ومحايدة البيانات (قادرة على تلقي البيانات بتنسيقات متعددة ومن مصادر متعددة مع الاستمرار في معالجتها على نحوٍ فعال)، مما يحسّن من عمليات الحوكمة ويجعل المعاملات أرخص من الناحية النظرية.

الأهداف والجدول الزمني

• السنة الأولى: إطلاق هوية بصرية جديدة، وتطوير النموذج الأوّلي للإصدار Aave V4، ودمج عملة GHO المستقرة مع أصول العالم الحقيقي، ودعم إحدى الشبكات غير التابعة لآلة إيثيريوم الافتراضية EVM.

• السنتين الثانية والثالثة: إنشاء شبكة Aave، وتنفيذ طبقة السيولة العابرة للشبكات (CCLL)، ودمج المزيد من أصول العالم الحقيقي، وتطوير منتجات إضافية من Aave Labs.

مشاركة المجتمع

تؤكد Aave Labs على مشاركة المجتمع من خلال اقتراح مراجعات سنوية لضمان التوافق مع أهداف منظمة Aave اللامركزية المستقلة. تخطط المنظمة لتقليل مساهماتها التقنية تدريجيًا، مما يمنح المجتمع القدرة على تولي زمام القيادة.

التمويل

تسعى Aave Labs للحصول على تمويل لمدة ثلاث سنوات. يشمل الطلب الأوّلي 3 ملايين دولار من عملة GHO المستقرة يُدفع مقدمًا، تليها 12 مليون دولار من GHO و25,000 stkAAVE والتي ستُوزع على مدار العام الأول. تهدف هذه المنهجية إلى تعزيز التفاعل الاستباقي وضمان تحقيق فهم مشترك ومتبادل للأهداف والخطة الزمنية.

أبرز أخبار ومستجدات Aave

اقتراح سلسة التحديثات AAVEconomics

في يوليو 2024 تم اقتراح حل لمشكلة عدم كفاءة السيولة الثانوية. هذا الاقتراح الشامل (المُسمّى Umbrella والذي يُعدّ الإصدار الجديد من وحدة الأمان لدى Aave) يدير ويُزيل الديون الزائدة بفعالية دون التأثير على قيمة العملة أو استقرارها. في البداية، سيتم تطبيق أنظمة حماية مستقلة لعملة GHO (العملة المستقرة) وعملات AAVE، مما يعزز حماية GHO.

في هذه الأثناء، سيتم تحديث وحدة الأمان StkGHO بنظام جديد للتخزين والمكافآت يوفر مكافآت مزدوجة. وكبديل لطريقة «المصادرة والبيع»، سيتم اعتماد منهجية أكثر فعالية لتصفية الديون. كما تساعد آلية Anti-GHO (حاليًا يحصل مستخدمو stkAAVE على خصم بنسبة 3% على كل من سك واقتراض عملة GHO. سيُستبدل هذا النظام بعملة جديدة تُدعى Anti-GHO، يمكن للمستخدمين المطالبة بعملة Anti-GHO واستخدامها بطريقتين: حرقها لسك عملة GHO، التي يمكن استخدامها لسداد الديون مجانًا، أو إيداعها في وحدة أمان GHO) المقترضين على تخفيض الديون، مما يحقق توافقًا بين المخزنين والمقترضين. تهدف الخطة إلى إنهاء عملية ترحيل عملة LEND السابقة ونقل أي أرصدة متبقية إلى احتياطي النظام البيئي. ستتم إضافة وحدات أمان جديدة لعملات aTokens (مثل awETH، aUSDC) لتغطي معظم ديون البروتوكول، مما يوفر حماية أفضل بتكاليف أقل.

كما سيستخدم برنامج «الشراء والتوزيع» إيرادات البروتوكول لشراء عملات AAVE من الأسواق الثانوية وتوزيعها على المخزنين، بما يضمن مكافآت مستدامة. سيتم جمع آراء المجتمع، وإذا تم التوصل إلى توافق في الآراء، سيُطرح الاقتراح للتصويت الرسمي.

عملة GHO المستقرة

أعلنت الشركة التي تدعم بروتوكول Aave في يوليو 2022 أنها ستطلق عملة مستقرة تُدعى GHO. يجب على المستخدمين توفير ضمان لسك GHO، وكما هو الحال مع القروض لدى Aave، يجب أن تكون GHO بضمانات أكبر من قيمتها. هذه العملة المستقرة والتي تشبه في العديد من الجوانب عملة DAI من MakerDAO، سترتبط قيمتها بالدولار الأمريكي وستُدعم بمجموعة من الأصول الرقمية التي يختارها المستخدمون. كما سيكسب المستخدمون فائدة على الضمانات المودعة.

التوسع إلى Curve وSushiswap

في محاولة لتوسيع أسواقها، أعلنت Aave عن توسعها إلى بروتوكولات التمويل اللامركزي Curve Finance وSushiswap، وهما من أكبر بروتوكولات منصات تداول العملات الرقمية اللامركزية (DEX) على شبكة إيثيريوم.

تطبيق الهاتف المحمول وإضافة المتصفح للمحفظة

أعلن ستاني كوليتشوف، الرئيس التنفيذي لبروتوكول Aave في 1 يناير 2022 أن الفريق يعمل على بناء تطبيق هاتف محمول وإضافة متصفح للمحفظة. وقد استجاب سعر AAVE على نحوٍ إيجابي لهذا الخبر.

التصويت بدون رسوم غاز

لا يشارك عدد من حاملي عملة AAVE في حيازاتهم ولاسيما أولئك أصحاب الحصص الصغيرة في التصويت على مقترحات حوكمة Aave بسبب رسوم الغاز العالية المفروضة. لحل هذه المشكلة وتحسين الشمولية، يحاول فريق Aave تنفيذ ميزة ستسمح للمستخدمين بالتصويت على المقترحات مجانًا.

ميزة القروض الخاطفة لدى Aave

تعدّ القروض الخاطفة والتي ابتكرها فريق تطوير Aave أداةً مالية جديدة. القروض الخاطفة هي قروض فورية لا تتطلّب ضمانات يجب سدادها في معاملة واحدة. تستفيد من قدرة شبكات البلوكشين على عكس المعاملات إذا لم تتم تلبية شروط معينة. والشرط في هذه الحالة هو أن تتم إعادة الأموال المقترضة إلى الجهة المُقرضة قبل إتمام المعاملة. ويُدفع للمُقرضين رسوم كحافز، مما يجعل القروض الخاطفة جذابة لهم نظرًا لأنها خالية من المخاطر من الناحية الفنية.

تسمح القروض الخاطفة للمستخدم بتبديل الديون والضمان في القروض ذات الضمانات على Aave، بحيث يمكنه مثلًا تبديل الضمان بعملة متقلبة بأخرى ثابتة متجنبًا خطر التصفية. فعلى سبيل المثال، إذا اقترض المستخدم عملات USDT مستخدمًا عملات ETH كضمان على Aave وكان سعر ETH في حالة انخفاض، فيمكن أن يأخذ قرضًا خاطفًا مباشرةً على Aave لتبديل الضمان بعملة ETH المتقلبة بعملة رقمية أقل تقلبًا أو بعملة مستقرة.

أين يمكن شراء عملات AAVE؟

من أسهل الطرق لشراء عملات AAVE هو عبر منصة تداول عملات رقمية مركزية مثل OKX. تتيح لك OKX شراء عملات AAVE باستخدام بطاقة الائتمان أو الخصم أو التحويل البنكي، بالإضافة إلى مجموعة من خيارات الدفع الأخرى. تدعم OKX أكثر من 92 عملة محلية وتتيح لك أيضًا شراء عملات AAVE مقابل عملات رقمية أخرى.

كيفية حفظ عملات AAVE

على منصة تداول من قبيل OKX

توفر منصات التداول المركزية مثل OKX محافظ رقمية حيث يمكنك تخزين أصولك متجنبًا تعقيدات تأمينها واستخدامها. فعلى سبيل المثال، تستطيع محافظ OKX ضم أصول متعددة في حيازتها، مما يوفر على المستخدمين عناء الاحتفاظ بمحافظ ومفاتيح خاصة متعددة. على الرغم من أن حفظ أصولك على منصات التداول المركزية يأتي بالعديد من المزايا، ولكن لا يُنصح بهذه الطريقة للمستخدمين الذين يرغبون في تخزين الأصول لفترات طويلة جدًا.

في محفظة عملات معيار ERC-20

عملات AAVE هي عملات رقمية مبنية على معيار ERC-20، وبالتالي يمكن تخزينها في أي محفظة رقمية متوافقة مع معيار ERC-20 مثل Metamask أو MyEtherwallet. وتجدر الإشارة لكون مسؤولية تخزين وتأمين مفاتيحك الخاصة ستقع عليك بالكامل إذا اخترت تخزين عملاتك بهذه الطريقة.

في محفظة أجهزة

محافظ الأجهزة من قبيل Ledger Nano S أو Ledger Nano X معروفة بتوفيرها أفضل آليات الحماية لأصولك. ومع ذلك، قد تكون هذه المحافظ باهظة الثمن أو تتطلب فهمًا تقنيًا لاستخدامها، وسيتعين عليك تأمينها بنفسك.

كيفية تخزين عملات AAVE

يمكنك تخزين عملات AAVE عبر منتجات تحقيق الأرباح Earn لدى OKX، حيث يتيح لك تخزين عملات AAVE لفترات متغيرة ومستقرة وكسب دخل سلبي في هيئة دفعات فائدة. وبهذه الطريقة أنت تحتفظ بملكية عملات AAVE الخاصة بك بالكامل ويمكنك سحبها في أي وقت.

كما يمكن تخزين عملات AAVE في تطبيقها اللامركزي DApp الأصلي. يتم ذلك عادةً في وحدة الأمان (مجمّع السيولة الاحتياطي)، حيث يكسب المخزنون جزءًا من رسوم المعاملات.

الختام

يوفر بروتوكول Aave للإقراض والاقتراض اللامركزي غير الوصائي فرصة للمستخدمين لتنمية أصولهم من خلال إيداعها في مجمّعات السيولة. وفي الوقت نفسه، يمكن للمستخدمين الحصول على قروض بدون ضمانات وقصيرة الأجل جدًا، مما يتيح لهم استغلال فرص المراجحة.

سعى Aave من خلال خدماته إلى إحداث تغيير جذري في النظام البيئي المالي بحل يتسم بمزيد من الشفافية والعدالة والشمولية.

أمهتم بمعرفة المزيد عن الفرص التي يقدمها Aave؟ إذا كان الأمر كذلك، اقرأ الدليل الإرشادي حول إقراض واقتراض العملات الرقمية عبر منصتنا.